2018年以來，在監(jiān)管部門多個“扶持小微”政策的大力推動下，普惠小微貸款持續(xù)增長。近日，央行發(fā)布《2019年二季度金融機構(gòu)貸款投向統(tǒng)計報告》顯示，2019年二季度末，普惠小微貸款余額10.71萬億元，同比增長22.5%，增速比上季末高出3.4個百分點。
然而，由于銀行業(yè)金融機構(gòu)在小微領(lǐng)域的信貸風(fēng)控技術(shù)軟肋仍在，現(xiàn)階段面向小微企業(yè)的無抵押純信用貸款服務(wù)依然有限。大數(shù)金融首席風(fēng)控官漆瑾聲在接受零壹財經(jīng)采訪時透露，國內(nèi)大型銀行做的小微貸款，仍有很大比例是有抵押物的，而對于更多沒有抵押物的純信用的小微信貸，銀行覆蓋到的依舊很少。
在監(jiān)管鼓勵與引導(dǎo)之下，銀行業(yè)在小微金融領(lǐng)域也加速了對內(nèi)對外的技術(shù)求索。以往在小微金融業(yè)務(wù)鏈條上承擔(dān)著獲客、風(fēng)控等角色的助貸機構(gòu)，也迎來了科技賦能的市場機遇。
小微信貸難題待解，助貸機構(gòu)迎來市場空間
2019年以來，監(jiān)管政策對小微金融的扶持力度不斷加大，相關(guān)監(jiān)管部門在上半年接連出臺三項扶持小微相關(guān)政策。其中，3月4日銀保監(jiān)會發(fā)布的《關(guān)于2019年進(jìn)一步提升小微企業(yè)金融服務(wù)質(zhì)效的通知》提到，要進(jìn)一步調(diào)整普惠性小微金融監(jiān)管“兩增兩控”指標(biāo)，明確頭部五大行余額增長30%的要求。
政策推動下，小微貸款增長顯著。7月26日，央行發(fā)布《2019年二季度金融機構(gòu)貸款投向統(tǒng)計報告》指出，2019年二季度末，我國普惠小微貸款余額10.71萬億元，同比增長22.5%，增速比上季末高3.4個百分點；上半年增加1.22萬億元，同比多增6478億元。
然而，從貸款結(jié)構(gòu)來看，目前金融機構(gòu)為小微企業(yè)提供的多為有抵押、有擔(dān)保的貸款服務(wù)，無抵押的純信用貸款占比依然較低。零壹智庫此前發(fā)布《21家銀行小微金融線上化報告：兩類流量入口與三大信貸模式》指出，報告監(jiān)測的21家商業(yè)銀行提供的信貸產(chǎn)品主要包括個人經(jīng)營性貸款、抵質(zhì)押或擔(dān)保貸款、房抵經(jīng)營貸以及小微企業(yè)稅易貸等，僅有少數(shù)銀行提供了面向小微企業(yè)的純信用貸款。
“國內(nèi)大型銀行做的小微信貸，實際上百分之八九十都是抵押類的，而對于更多沒有抵押物的純信用的小微信貸，銀行覆蓋到的依舊很少?！贝髷?shù)金融首席風(fēng)控官漆瑾聲在接受零壹財經(jīng)采訪時表示。
一直以來，小微企業(yè)由于自身經(jīng)營特點，存在對周期性經(jīng)濟(jì)波動抵抗力弱、企業(yè)經(jīng)營信息不透明等問題，導(dǎo)致相應(yīng)的小微金融服務(wù)一直存在高風(fēng)險、高成本、難以規(guī)?；入y題，銀行等金融機構(gòu)在此類貸款服務(wù)上長期缺位，相應(yīng)的風(fēng)控數(shù)據(jù)和技術(shù)也沒有發(fā)展起來。隨著監(jiān)管的鼓勵與引導(dǎo)，銀行業(yè)金融機構(gòu)紛紛著力小微貸款，在發(fā)展自身技術(shù)和數(shù)據(jù)能力的同時，也紛紛向外尋求“支援”，這給小微領(lǐng)域的助貸機構(gòu)帶來了不小的市場空間。
“助貸”賦能，信貸風(fēng)控技術(shù)攻關(guān)不易
目前來看，小微助貸賽道上的參與者主要有三類。一類是BATJ等互聯(lián)網(wǎng)巨頭，其優(yōu)勢在于流量以及流量背后的數(shù)據(jù)，通常采取與金融機構(gòu)開展聯(lián)合放貸的模式；第二類是保險機構(gòu)、擔(dān)保機構(gòu)，通過提供信保、融資擔(dān)保產(chǎn)品參與信貸業(yè)務(wù)；第三類是金融科技企業(yè)，助貸機構(gòu)是其中的主要類型。各類助貸機構(gòu)所涉業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)包括獲客、營銷、風(fēng)險管理、貸后管理等。
2017年以來，以141號文（《關(guān)于規(guī)范整頓“現(xiàn)金貸”業(yè)務(wù)的通知》）為代表的監(jiān)管文件，對助貸機構(gòu)的業(yè)務(wù)范圍做出了不少規(guī)定，其中就包括“銀行業(yè)金融機構(gòu)與第三方機構(gòu)合作開展貸款業(yè)務(wù)，不得將授信審查、風(fēng)險控制等核心業(yè)務(wù)外包”。
141號文發(fā)布之后，銀行業(yè)金融機構(gòu)對自身風(fēng)控能力的提升有了更強烈的需求，與之相應(yīng)的，不少助貸機構(gòu)也開始轉(zhuǎn)向科技輸出。麻袋研究院高級研究員黃燕萍指出，目前已有多家具有金融科技及客戶數(shù)據(jù)優(yōu)勢的助貸機構(gòu)與銀行合作開展小微企業(yè)貸款，預(yù)計接下來將有更多助貸機構(gòu)參與其中。
而在助貸機構(gòu)對外輸出賦能的過程中，與信貸風(fēng)控相關(guān)的技術(shù)尤為受關(guān)注。小微金融風(fēng)控難做是業(yè)內(nèi)共識。目前來看，助貸機構(gòu)與銀行開展合作時，相關(guān)的風(fēng)控和擔(dān)保工作仍然為主要合作內(nèi)容。
中國的小微信貸風(fēng)控技術(shù)經(jīng)歷過第一代以抵押物為主的抵押貸款，到了第二代則是“三品三表”、IPC交叉檢驗技術(shù)，隨著大數(shù)據(jù)環(huán)境的改變以及技術(shù)的發(fā)展，以“數(shù)據(jù)驅(qū)動的風(fēng)控技術(shù)”在解決小微信貸難題方面?zhèn)涫芡瞥纭?/span>
然而，縱觀國內(nèi)應(yīng)用數(shù)據(jù)驅(qū)動型信貸技術(shù)的助貸機構(gòu)，更多的服務(wù)是面向消費金融領(lǐng)域，小微領(lǐng)域做得出色的機構(gòu)并不多。
“數(shù)據(jù)驅(qū)動的風(fēng)控技術(shù)，其背后的零售信貸方法論在消費金融領(lǐng)域很普遍，運用于小微企業(yè)信貸領(lǐng)域，則是個創(chuàng)新?！?漆瑾聲介紹道，“從消費信貸領(lǐng)域跨界到小微信貸，門檻不低。首先是信息不對稱的解決難于消費信貸。小微企業(yè)的經(jīng)營業(yè)績?nèi)菀自旒?，很難考證。
其次是試錯成本高。小微客群風(fēng)險特征與消費客群差異很大，風(fēng)控邏輯不能照搬，甚至涉及很多顛覆性的理念創(chuàng)新。而這些都需要風(fēng)控人員在實踐中摸索發(fā)現(xiàn)，摸索的過程就是試錯的過程。小微因為筆均金額大，試錯成本往往是消費金融的幾十倍。
以數(shù)據(jù)建模為例，定制化的小微模型需要有足夠的數(shù)據(jù)樣本堆積。對于筆均8000的消費類貸款而言，假如完成樣本積累需要做20億業(yè)務(wù)，那么對于筆均25萬的小微貸款就需要做600億以上。樣本積累的過程，也即業(yè)務(wù)試錯的過程。很多銀行就是因為小微業(yè)務(wù)的試錯成本太高，因此半途而廢，倒在了創(chuàng)新和試錯的路上。
最后，小微業(yè)務(wù)具有周期性風(fēng)險高的特性，其抵御大周期風(fēng)險和小周期風(fēng)險的能力弱于消費金融群體，這些都對小微信貸技術(shù)提出了特殊要求，成為小微風(fēng)控的門檻?！?/span>
數(shù)據(jù)驅(qū)動的信貸風(fēng)控技術(shù)，核心在于有效數(shù)據(jù)的獲取和應(yīng)用。其中，客戶好壞表現(xiàn)數(shù)據(jù)，常用于風(fēng)險模型的Y值。風(fēng)險標(biāo)簽是否干凈，直接影響模型質(zhì)量。
漆瑾聲指出，“缺乏Y值的模型，屬于無監(jiān)督模型，比如聚類分析、風(fēng)險畫像都屬于這一類。有效的評分卡和決策樹應(yīng)該是基于有監(jiān)督的算法。在有監(jiān)督的基礎(chǔ)上，模型好壞則取決于數(shù)據(jù)質(zhì)量和開發(fā)人員的技術(shù)水平。評分卡因為開發(fā)流程標(biāo)準(zhǔn)，人才培養(yǎng)相對容易。決策樹的策略開發(fā)則易學(xué)難精。看似無門檻，實則要求開發(fā)人員具備豐富經(jīng)驗和透徹的業(yè)務(wù)理解能力。不好的決策樹往往容易出現(xiàn)過擬合及效果差的問題。”
同時，我國的數(shù)據(jù)行業(yè)仍存在較多的問題，一方面在于有效數(shù)據(jù)的缺失，另一方面缺少合理合法的數(shù)據(jù)共享機制。而數(shù)據(jù)之上，對數(shù)據(jù)的應(yīng)用能力、建模能力也關(guān)系到助貸機構(gòu)風(fēng)控水平。
可見，助貸機構(gòu)要抓住科技賦能這一風(fēng)口，自身信貸技術(shù)水平是關(guān)鍵。
而金融科技平臺做小微領(lǐng)域風(fēng)控技術(shù)輸出，擔(dān)?；虮ｋU也是重要一環(huán)，“光講技術(shù)也是行不通的，不同于咨詢業(yè)務(wù)一錘子買賣，信貸科技的賦能還需要關(guān)注技術(shù)輸出后的結(jié)果?！痹谄徼暱磥?，通過融資擔(dān)保或者是保證保險這種方式來做助貸會是主流，也符合責(zé)任與權(quán)利相匹配的一種原則。
